تدخل سوفت بنك مرحلة جديدة في تمويل استثماراتها في OpenAI، بعدما اتجهت إلى طرح سندات تصل قيمتها الإجمالية إلى 11 مليار دولار، في صفقة تعكس حجم الأموال التي تحتاجها الشركة اليابانية لتمويل استثماراتها في قطاع الذكاء الاصطناعي.
وتتضمن الصفقة سندات أولية غير مضمونة بقيمة 10 مليارات دولار، إلى جانب سندات بقيمة مليار يورو، مع توزيع الإصدارات المقومة بالدولار على آجال استحقاق تبلغ 3 سنوات ونصف و5 سنوات ونصف و7 سنوات ونصف، بينما تمتد آجال السندات المقومة باليورو إلى 4 سنوات و6 سنوات.
وفي حال إتمام الطرح بالحجم المستهدف، سيكون هذا الإصدار الأكبر لسندات شركة غير مالية في منطقة آسيا والمحيط الهادئ واليابان، متجاوزا صفقة 7 إيليفن التي بلغت قيمتها 10.93 مليار دولار في يناير 2021، وفقا لبيانات مجموعة بورصة لندن للأوراق المالية LSEG.
كما سيدخل حجم الصفقة ضمن أكبر 20 إصدارا لسندات الشركات على مستوى العالم منذ بداية العام، بحسب بيانات Dealogic، ما يعكس ضخامة التمويل الذي تسعى سوفت بنك إلى توفيره خلال هذه المرحلة.
ومن المقرر أن تذهب الحصة الرئيسية من حصيلة طرح السندات إلى تمويل دفعة تبلغ 10 مليارات دولار، تمثل الشريحة الثالثة من استثمار سوفت بنك الإضافي في OpenAI، والمتوقع إتمامها في 1 أكتوبر، بينما سيخصص جزء آخر من الأموال لأغراض الشركة العامة.
ويأتي هذا الطرح ضمن إعادة ترتيب طريقة تمويل استثمار OpenAI، بعدما حصلت سوفت بنك في وقت سابق على تسهيل قرض مرحلي بقيمة 10 مليارات دولار لتمويل الاستثمار، على أن تحل الأموال التي سيتم جمعها من إصدار السندات محل هذا التمويل.
ومن المنتظر تسعير إصدارات السندات في 24 سبتمبر، على أن تتم التسوية في 29 سبتمبر، بينما منحت وكالة فيتش للتصنيف الائتماني السندات المقترحة تصنيف BB+.
وترى فيتش أن ديون سوفت بنك مرشحة للارتفاع مع استمرار الشركة في تمويل الاستثمارات التي التزمت بها، لكنها تتوقع في الوقت نفسه احتفاظ الشركة بمستويات كافية من السيولة، إلى جانب قدرتها على الوصول إلى أسواق رأس المال.
وتتولى سيتي جروب مهمة مدير سجل الاكتتاب الرئيسي للسندات المقومة بالدولار، بينما تتولى جيه بي مورجان المهمة نفسها للإصدار المقوم باليورو.
ويشارك سيتي جروب وجولدمان ساكس وجيه بي مورجان ومورجان ستانلي كمنسقين عالميين مشتركين لطرح السندات بالدولار، في حين تتولى جيه بي مورجان ودويتشه بنك وجولدمان ساكس الدور نفسه في طرح السندات المقومة باليورو.
وتعكس هذه الخطوة حجم التمويل الذي تعمل سوفت بنك على توفيره لدعم استثمارها في OpenAI، في وقت تعيد فيه الشركة ترتيب مصادر التمويل والاعتماد على إصدار السندات بدلا من القرض المرحلي المستخدم سابقا لتمويل الاستثمار.
إرسال تعليق